Понятие «Валютная позиция»
Сделки по осуществлению конвертации валют (обмена одной валюты на другую) осуществляются в финансовых организациях страны с учётом предполагаемых рисков. В любых банковских организациях при работе с иностранными валютами возникают активы и пассивы:
- Активами банка являются все те объекты, в которые финансовая организация вкладывает имеющиеся ресурсы. Банковская организация вкладывает средства в активы и получает прибыль. Активы банка в рамках валютной позиции называют требованиями.
- Пассивами банка называют базу ресурсов банковской организации, которые можно разместить в активы. Пассивы банка в рамках валютной позиции называют обязательствами.
Так, сочетаемость (или разность) активов и пассивов и представляют собой валютную позицию.
Валютная позиция – оставшиеся в валюте средства, формирующие пассивы и активы и создающие возможность получения доходов или увеличения расходов, зависящих от изменения курса валют.
Короткая позиция на Форекс
Short (иначе, короткая) – это сделка, после осуществления которой пользователь получает финансовый доход за счет падения стоимости выбранной валюты. Ее открывают, надеясь, что рынок продолжит нисходящее движение либо в надежде на начало коррекции восходящей тенденции.
На Форекс, начинающие трейдеры вряд ли отличать короткую позицию от длинной. Но, если Вы планируете заняться этим всерьез, следует понимать, что короткая валютная позиция будет сделкой, в рамках которой в иностранной валюте обязательства превышают требования.
Специалисты начинают оценивать риски по совокупному объему сделок, в том смысле, если их позакрывать по текущей стоимости рынка.
ТОП БРОКЕРОВ ОПЦИОНОВ, ПРИЗНАННЫХ НЕЗАВИСИМЫМИ РЕЙТИНГАМИ
Выплаты автоматом. Без верификации! | обзор | отзывы | НАЧАТЬ С $10$
Год основания 2012. Депозит с 300 рублей | обзор | отзывы | БОНУС 100% НА СЧЕТ
Фиксированные опционы от ПАО Alpari | обзор | отзывы | ОПЦИОНЫ С 1 USD
Год основания 2017. Бонус до 100% | обзор | отзывы | ЗАРАБОТАТЬ С 10 $
ТОП ФОРЕКС БРОКЕРОВ РОССИЙСКОГО РЕЙТИНГА НА 2022 ГОД:
Что говорят трейдеры об АМаркетс? БОНУС 100% К СЧЕТУ | обзор/отзывы
Имею тут счет в 1050$. Платит с 1998 года! | 4 АКЦИИ И КОНКУРСА | обзор/отзывы
Длинная позиция на Форекс
Long, если хотите — длинная позиция является видом сделки, в рамках которой трейдеры наоборот зарабатывает за счет повышения стоимости. То есть следует покупать валюты по одной стоимости, ждать некоторое время, и продавать ее по другой стоимости. Ждать, естественно, необходимо пока стоимость поднимется. Обычно ожидание занимает у трейлеров не несколько часов, как в случае с торговлей на коротких позициях, а несколько дней.
Собственно говоря, это и является основной причиной такого названия позиции. Хоть многие специалисты и говорят, что торговля на длинных позициях присуща уже опытным трейдерам, все равно ежедневно практика показывает, что с помощью длинных позиций удается зарабатывать и начинающим пользователям рынка.
Как происходит открытие длинных позиций?
Теперь давайте перейдем к обсуждению реальной сделки при использовании длинной позиции, которая оказалась действительно прибыльной. Но в нашем практическом методе ее несколько упростим.
К примеру, у нас имеется депозит на двести долларов. При этом мы будем использовать лот, размеров в тридцать долларов. Если учитывать наше кредитное плечо, то это 0.03 лота. Валютная пара при этом пусть будет EUR/USD.
Благодаря графическому анализу, нам удалось понять, что обменный курс этой валютной пары на протяжении ближайшего времени будет меняться. А именно расти. На данный момент одно евро = 1,2825$.
Вы спросите: как получить доход, применив длинную позицию? Мы просто должны приобрести евро, после чего его продать по более выгодной цене.
Вы должны понимать, что не обязательно сразу использовать все двести долларов. Для начала, как уже оговаривалось, будет достаточно тридцати долларов. За счет кредитного плеча их количество увеличится до трех тысяч. Данную сумму, мы потратим на приобретение евро. То есть, продав доллары, мы получаем 2. 339 евро.
Чтобы теперь заработать при использовании длинной позиции, следует дождаться, пока курс возрастет. Это может занять достаточно много времени. Специалисты рекомендуют ставить ордер во время ожидания конкретного изменения значения валюты. Это позволит избежать лишних нервов и не пялиться круглосуточно в монитор. Эту стоимость мы можем узнать на базе технического анализа. К примеру, 1,3512$ = 1 евро. Теперь ставим на это значение ордер.
Уже через пять дней сделка закроется, и мы продаем евро уже за 3.160 $. Следовательно, сумма очищается от кредитного плеча, принеся нам прибыль, равную ста шестидесяти долларам.
Конечно, длинная позиция не будет всегда так хорошо работать на Форексе, как в приведенном случае. Часто она может не оправдать надежды начинающего трейдера.
Forex: длинные и короткие позиции
Регистрация
основан в
2017
старт
10$
ставка
1$
бонус
100%
9,8
Обзор
Регистрация
основан в
2012
старт
300 ₽
ставка
60 ₽
бонус
30.000
9,8
Обзор
Лучшие условия новичкам. Рекомендуем: 3 ПРОВЕРЕННЫЕ СТРАТЕГИИ для Бинариум
Регистрация
основан в
2016
старт
от $10
ставка
$1
бонус
—
9,9
Обзор
Советуем попробовать ЭТУ АВТОРСКУЮ СТРАТЕГИЮ
Регистрация
основан в
2007
старт
от $100
ставка
$1
бонус
15%
9,7
Обзор
Регистрация
основан в
1998
старт
$5
ставка
$1
бонус
% кешбэка
9,9
Обзор
Банковские операции, способствующие изменению валютной позиции
Банковские организации могут проводить операции которые так или иначе могут повлиять на валютную позицию банка.
- Начисление доходов в иностранной валюте.
- Оплата расходов по банковским операциям, в том числе покупка средств банковской организации в валюте.
- Любые операции, связанные с обменом наличной валюты.
- Срочные операции, которые могут привести к появлению обязательств, выполняемых в иностранной валюте.
К срочным операциям относятся форвардная сделка, фьючерсная сделка, сделка своп и так далее:
⌾ Форвардная сделка – сделка купли-продажи, расчёт которой производится в иностранной валюте в будущем, но по курсу, существующему на момент заключения сделки.
Форвардная сделка является частью расчётного форварда. В него в свою очередь входит заключение валютного форвардного контракта и наложенные обязательства, которые подразумевают совершение сделки в день реализации основной сделки. Встречная сделка не входит в первый расчёт открытой валютной позиции, только в том случае, если произойдёт изменение курса.
Расчётный форвард – это форвардная сделка, не включающая в себя базовый актив. Расчётный форвард является частью открытой валютной позиции с момента заключения форвардного контракта.
⌾ Фьючерсная сделка — это сделка купли-продажи ценных бумаг, индексов акций и так далее в будущем по обозначенной цене в обозначенный день.
⌾ Сделка своп — это двойная сделка сначала покупки, а затем продажи или наоборот ценных бумаг, валют, активов и прочее.
⌾ Операции по обмену, покупке или продаже с любыми валютными ценностями, за исключением драгоценных металлов, в рамках которых происходит конвертация валют;
⌾ Безотзывные гарантии, которые реализуются в зарубежной валюте, входят в расчёт ОВП.
⌾ Безотзывные гарантии – это документ, подразумевающий обязательства банка перед заказчиком закрыть задолженность , если контрагент (контрагентом является лицо, которые базарно выполнить требования, установленные конкретным договором) не исполнил свои обязательства. При этом банковская организация не вправе отказаться от исполнения обязательств по безотзывной банковской гарантии.
Роль Центрального банка Российской Федерации в расчёте валютной позиции
Для того, чтобы открыть валютную позицию, необходимо получить специальную лицензию Центрального банка Российской Федерации, которая позволять совершать любые сделки, связанные с оборотом иностранных валют.
Расчёт валютной позиции начинается с момента заключения сделки, в которой участвует зарубежная валюта. Валютная позиция становится подконтрольной Центральному банку России после того, как становится открытой. За нарушение условий Центробанка РФ может наступить административная ответственность. Например, за осуществление деятельность по обмену валют без специальной лицензии Центрального Банка РФ, на банковскую организацию могут наложить административный штраф в размере от одной десятой до полного размера суммы, участвовавшей в валютной операции.
Типы валютных позиций
Не допускается проведение конверсионных операций с учетом рисков по банковским валютным позициям. При выполнении манипуляций с финансами в зарубежных валютах у банковских организаций, а также их филиалов создаются пассивы и активы (обязательства и требования) в соответствующих валютах. При этом их соотношение будет называться «валютной позицией». Что она собой представляет?
Под валютной позицией понимаются остатки средств в зарубежных валютах, формирующих пассивы и активы (учитываются внебалансовые обязательства/требования по незаконченным операциям) в валютах. По данной причине создается риск получения дополнительной прибыли или расходов в том случае, если будет меняться валютный курс.
Валютная позиция филиала или банка бывает:
- открытой (ОВП) — возникает при количественном несовпадении требований (активов) и обязательств (пассивов) по отдельным зарубежным валютам, представлена в виде разницы сумм пассивов и активов в данной валюте;
- закрытой – представлена в отдельной зарубежной валюте с пассивами и активами, не совпадающими друг с другом.
Отрытая позиция валюты образуется, когда обязательства и требования банка по любой конкретно взятой валюте не совпадают. Она бывает:
- короткой – когда валюты продано гораздо больше, чем приобретено, то есть обязательства по проданной валюте являются более высокими, чем требования по приобретенной валюте;
- длинной – объем приобретенной валюты гораздо больший количества той валюты, которая была продана, то есть требования по приобретенной валюте гораздо выше, чем обязательства по проданной валюте.
Торговая площадка банка имеет длинную позицию в валюте, в которой находится общая открытая позиция (хотя могут быть совершены новые операции на валютном рынке для поддержания требуемой позиции). Покупка валюты удлиняет позицию банка в этой валюте. Продажа валюты сокращает позицию.
Банки не всегда хотят иметь позицию (длинную или короткую) в валютах, в которых они торгуют, и могут «компенсировать» временные позиции по средствам сделок «своп». Например, если британский банк не хочет иметь длинную позицию в испанских песетах, но имеет дилинговый центр по песетам, он может купить определенное количество песет «спот» и одновременно их продать. Это даст банку рабочий баланс в песетах для удовлетворения его требований по краткосрочным платежам, но спотовые покупки и соответствующая форвардная продажа позволяет избежать необходимости держать длинную позицию по песетам.
Рисковые валютные позиции
Они могут быть двух типов. Длинная валютная позиция отличается преобладанием требований по валюте над обязательствами и именуется также нетто-активом. Короткая подразумевает существование противоположной ситуации, когда обязательства значительнее требований. Такой вариант ещё называется нетто-обязательствами.
В широком смысле валютная позиция представляет из себя совокупность средств в иностранных денежных знаках, образовывающую активы и пассивы участника торговых сделок. При этом учитываются как требования за пределами баланса, так и обязательства по тем операциям, которые ещё окончательно не закрыты. Можно сказать, что активы и пассивы в разнообразных иностранных денежных знаках образуют связи, в которых присутствуют или отсутствуют валютные риски получения прибыли и убытков в случае изменения котировок разных денежных единиц.
Суть термина «валютная позиция»
Операции с иностранной валютой не ограничиваются простой ее куплей – продажей. Существует ряд других усложненных форм сделок (фьючерсы, форварды, опционы с премией и пр.). В ходе таких расчетов обычно возникают отсрочки исполнения требований и обязательств. Первые выдвигаются покупателями в виде права на получение валюты. Ко вторым относится обязанность продавца поставить ее в указанном в договоре количестве. Соотношение таких требований и обязательств компании и представляют собой ее валютную позицию.
На изменение курса валютной позиции влияют следующие операции:
- получение дохода в иностранной валюте;
- расходы в иностранной валюте (включая начисленные проценты, счета к оплате и пр.);
- конверсионные и срочные операции в иностранной валюте (форварды, фьючерсы, свопы);
- получение / выдача безотзывных гарантий в иностранной валюте.
В российском финансовом секторе в обращении популярны сразу несколько валют (евро, доллар, рубль). Валютная позиция создается отдельно по каждой денежной единице. За основу берется ее реальная покупательная способность. Профессиональные игроки финансового рынка обычно для диверсификации рисков распределяют свои средства между 2 основными международными денежным единицам – долларом и евро. При этом создается чистая долларовая валютная позиция и ее аналог в евро.
Форварды, фьючерсы и опционы
Форвардные срочные конверсионные операции представляют собой контракт между двумя контрагентами о процессе купли-продажи иностранной денежной единицы на конкретных условиях. Такое соглашение подписывается за пределами биржи. По своим характерным особенностям такой контракт является индивидуальным, и на данный момент такой вид взаимоотношений между сторонами в России развит крайне слабо.
Фьючерсный контракт представляет собой договор между участниками о купле-продаже валюты. Такое соглашение заключается с участием биржи, которая должна предоставить условия, являющиеся стандартными для любого базисного актива. Выполнение обязательств по фьючерсам гарантировано самой биржей. После заключения соглашения между сторонами договор регистрируется в расчётной палате биржи. В момент регистрации биржа получает статус одной из сторон сделки. Стандартизация таких контрактов обуславливает их высокую ликвидность.
На практике это означает, что один участник торговых операций на валютном рынке имеет возможность закрыть открытую валютную позицию посредством встречной сделки. Вместе с тем участник, желающий завершить поставку валюты по своим обязательствам, имеет возможность оставить свою позицию до даты совершения операции. В то же время следует подчеркнуть, что в практике работы мировых валютных рынков нечасто встречаются ситуации, когда фьючерсные контракты завершаются фактической поставкой базисного актива.
В ситуациях, когда вкладчик капитала убеждён в оценках и анализе динамики поведения котировок валют на рынке, лучше всего заключать форвардный, или фьючерсный контракт. Однако бывают ситуации, когда спрогнозировать ситуацию на рынке с высокой точностью не представляется возможным. Тогда целесообразно воспользоваться возможностью совершения сделок под названием опцион. Это вид контракта даёт возможность ограничить риск фиксированной суммой, или премией.
Опционом является такой вид договорных отношений между участниками рынка, когда одной из сторон предоставляется возможность выбора. Он может либо исполнить соглашение, либо отказаться от его выполнения в указанные сроки. Другим словами, опцион представляет собой одну из разновидностей срочных инструментов, которая заключается в подписании контракта по купле-продаже базисного актива между сторонами на определённых условиях. Но дополнительно покупающему участнику даётся возможность отказаться от исполнения контракта, выплатив за это решение премию продавцу.
Особенности совершения сделок на Форексе по рыночной стоимости
Открытие позиции на валютном рынке означает вход в рынок и реализуется в виде выставления ордера на продажу/покупку актива с указанием этого актива и точных объемов. Можно выставлять несколько ордеров подряд и одновременно, вручную или автоматически, количество ограничено возможностями депозита.
Рыночные ордера исполняются на протяжении 1-5 секунд после подачи заявки брокеру, отложенные – по достижении ценой указанной отметки.
Чтобы все сделать правильно и в торговом терминале Форекс появились открытые позиции, необходимо выполнить вручную несколько простых действий и верно выставить параметры:
- Символ – торгуемая валютная пара
- Объем сделки – количество лотов
- Установка стоп-лосс – значение убытка, при достижении которого ордер закроется автоматически
- Установка тейк-профит – значение прибыли, при достижении которого ордер закроется автоматически
- Тип – немедленное исполнение
- Установка отклонения от запрошенной стоимости – в случае, если за момент пары секунд исполнения приказа цена изменится, нужно указать отклонение, при котором он все равно будет исполнен
- Нажатие sell или buy – в зависимости от того, какое действие совершается
Форма валютной позиции
Существует три типа валютных резервов:
- общая сумма проданной иностранной валюты превышает общую сумму покупок;
- напротив, имеет место «возможность избыточного бронирования»;
- «Savare positon», в которой общая сумма покупки и продажи примерно равна.
На первые два типа валютных банков будут влиять изменения обменного курса. Чтобы избежать такого риска, валютные банки должны проводить операции с другими валютными банками, то есть покупать валюту, когда она «перепродана», и продавать ее, когда она «перекуплена», чтобы максимально приблизить валютные резервы к балансу.
Глобальные финансовые факторы моделируются как устойчивость к риску (например, неприятие риска). Банк держит ссуды и депозиты в национальной и иностранной валютах, которые он не может быстро скорректировать. Таким образом, при изменении условий риска банк корректирует свою подверженность за счет операций по оптовому финансированию (или кредитованию) в иностранной валюте.
Контроль открытых сделок с помощью индикаторов
После того, как действие по открытию совершено, самое важное для трейдера – следить за показателями, чтобы вовремя закрыть. Кто-то вообще не контролирует, полагаясь на стоп-лосс и тейк-профит, другие же трейдеры используют индикатор открытых позиций, который выводит на монитор все параметры и текущие значения решений уже принятых (совершенные операции) и будущих (отложенные приказы), количество и баланс
С учетом того, что расчет и анализ сделок проводится до их заключения, а вот верность прогнозов уже проверяется в процессе движения цены на рынке и отображения торгового результата, желательно отслеживать открытые позиции в динамике, чтобы в нужный момент корректировать ситуацию. В МТ4/5 это удобно делать с помощью индикатора.
Такой инструмент является информационным и выступает в роли показателя текущей ситуации, отображающего расчетные данные на рабочем графике на основе обработки уже открытых или отложенных ордеров. Он не дает сигналов и рекомендаций для входа или выхода.
Аналогичная ситуация с отображением позиций происходит и у встроенного в советник 10 pips + Martingail индикатора, который так же можно скачать по этой ссылке (смотрите так же тест) ⇒
Принимая первичную информацию из терминала (цены, актив, спрэд, объем, тип, направление приказа), индикатор выполняет динамические расчеты – общего баланса, параметров Equity, вероятных результатов при закрытии одного/всех ордеров в тот или иной момент.
С данным техническим инструментом анализ и контроль за открытыми операциями становятся более эффективными и простыми, независимо от их количества и других условий торговли.
