Как работает диверсификация рисков (в примерах)

Что такое диверсификация

Диверсификация — это внесение разнообразия в ассортимент выпускаемой продукции, расширение рынков сбыта, распределение инвестиционного портфеля между разными активами и прочие мероприятия, призванные снизить риски и повысить доходность в различных сферах коммерческой деятельности.

Проще всего принцип действия диверсификации описывает всем известная поговорка о том, что не стоит складывать «все яйца в одну корзину». Если сложить их вместе, риск потери всего запаса в случае падения корзины будет очень велик. Но если хранить яйца в разных местах, разбить их сразу все будет гораздо сложнее.

Что такое диверсификация, простыми словами объясняется в наглядном видео ниже:

Зачем нужна диверсификация

??
Основная задача диверсификации — снижение рисков потери капитала, совмещенное с сохранением схемы получения дохода.

Без этого вложение денег в любой потенциально прибыльный инструмент ничем не отличалось бы от игры в рулетку, то есть ставка делалась бы только на удачу.

В любых отраслях инвестирования и экономической деятельности умелое применение стратегий диверсификации позволяет создать гибкую структуру:

Получения прибыли;
Защиты от убытков и банкротства;
Сохранения активов в периоды глобальных экономических кризисов.

??
При этом диверсификация не означает полное устранение риска получения убытков, а лишь направленное снижение вероятности их получения.

В отдельных отраслях диверсификация может оказывать дополнительный положительных эффект. Например, применение некоторых видов диверсификационных стратегий в экономике приводит к расширению ассортимента товаров и услуг на рынке.

Диверсификация в производстве позволяет компаниям бороться с конкуренцией и понижать уровень зависимости от поставщиков и конечных реализаторов продукции. Ну, и наиболее привычный пример положительного влияния диверсификационных мер — возможность сформировать эффективный и надежный портфель в сфере инвестиций.

Виды диверсификации

Принцип диверсификации может быть применен практически в любом виде коммерческой деятельности — в производстве, инвестировании, бизнесе, торговле биржевыми активами и т. п. При этом почти всегда речь идет о снижении рисков получения убытка и повышении эффективности отдельного рассматриваемого субъекта или, например, целой экономической отрасли.

В зависимости от предпринимаемых действий можно выделить следующие виды диверсификации:

Введение новшеств — создание запасных вариантов получения прибыли на случай сокращения интереса потребителя к уже имеющимся видам продукции или услуг;
Планирование — построение системы управления производством, бизнесом или инвестициями, направленной на формирование устойчивой долгосрочной схемы получения дохода и подготовку вариантов реагирования на различные непредвиденные ситуации;
Уравновешивание рисков — подбор ассортимента активов с разным уровнем доходности и риска с целью увеличения вероятности компенсирования убытка в различных ситуациях.

Также можно классифицировать диверсификационные мероприятия по применяемой стратегии и масштабам осуществляемых действий:

Горизонтальная — расширение ассортимента продукции/услуг с целью нивелирования рисков потери интереса клиентов в рамках уже существующей потребительской структуры;
Вертикальная — снижение зависимости от отдельных элементов существующей цепочки получения прибыли, которые могут значительно влиять на экономическую эффективность. Например, создание собственных подразделений поставки и реализации продукции;
Концентрическая (связанная) — внедрение новых элементов производства или предоставление услуг, которые могут повысить эффективность и доходность имеющейся коммерческой системы;
Конгломератная — создание разнопрофильных подразделений с целью охвата как можно большего количества рынков сбыта и, как следствие, смягчение влияния потери доходности по некоторым из них.
Наивная — стремление снизить риски путем распределения капитала без какой-либо стратегии. Например, инвестирование в случайные виды активов без изучения их потенциальной доходности.

Перечисленные классификации диверсификационных стратегий довольно условны и в реальной жизни могут значительно отличаться в зависимости от рассматриваемого вида деятельности.

Разновидности

Диверсификация бизнеса означает, что предприятие рассредоточивает свои силы на различных отраслях и рынках. За счет этого она увеличивает прибыль. Суть этого процесса заключается во вложении средств в другие предприятия, зачастую не аффилированные (связанные) между собой. К примеру, крупный автомобильный концерн Toyota открыл свой банк (Toyota bank) для выдачи автокредитов.

Диверсификация капитала предполагает рассредоточение имеющихся средств между инвестированием в различные финансовые инструменты. Рациональная диверсификация означает максимально адекватное соотношение риска и доходности. Ведь золотое правило инвестирования гласит: чем выше риск, тем выше доходность, но ниже ликвидность.

Диверсификация экономики – это уже макроэкономический термин, поскольку означает распределение рисков на самом глобальном уровне – государственном

Рассмотрим эту разновидность более подробно, учитывая ее важность для российской экономики

Под термином подразумевается рассредоточение мощностей государства таким образом, чтобы все отрасли экономики развивались пропорционально

Это важно для нормального функционирования любого государства

Темпы диверсификации отечественной экономики оставляют желать лучшего. Это связано, в первую очередь, с сырьевой направленностью нашей экономики. Специалисты отмечают, что диверсификация должна быть направлена на то, чтобы ресурсы перераспределялись между наиболее значимыми отраслями.

Диверсификация инвестиционного портфеля означает составление портфеля таким образом, чтобы в нем числился не один вид финансовых инструментов, а сразу несколько. В зависимости от вида входящих в его состав ценных бумаг различают различные стратегии инвестирования:

агрессивную;
консервативную;
сбалансированную и т.д.

Так, в агрессивный инвестиционный портфель входят наиболее доходные ценные бумаги. К ним относятся, прежде всего, акции венчурных фирм (т.е. новых компаний, которые только что вышли на рынок и связаны в основном с высокотехнологичной деятельностью в сфере IT). Портфель, состоящий из таких ценных бумаг, имеет наивысшую доходность. Однако это означает и повышенный уровень риска, что следует учитывать при составлении портфеля.

Диверсификация рисков. В основном этот термин используется при инвестировании. Он подразумевает распределение рисковых событий внутри одного портфеля. Для этого используются различные методы и способы. Например, хеджирование. С какими рисками борются субъекты хозяйствования:

страновой;
кредитный;
рыночный;
потери репутации;
ликвидности;
правовой и т.д.

Диверсификация производства подразумевает осуществление предприятием деятельности сразу по нескольким направлениям. Это существенно ограничивает риски за счет их распределения. Поэтому многие современные компании расширяют свой бизнес, осваивая новые направления деятельности. К примеру, один застройщик расширил свою деятельность путем приобретения кондитерской фабрики. Такое нелепое, на первый взгляд, вложение средств существенно ограничивает риски, поскольку данные виды деятельности не связаны между собой. Если кризис затронет одну из сфер, велика вероятность, что вторую он минует.

Диверсификация продукции означает расширение ассортимента товаров и услуг. В этом случае сбыт продукции может быть направлен в другие сегменты рынка. Овладение новыми технологиями также способствует достижению этого эффекта. В современных условиях рынка это эффективный метод конкурентной борьбы. Для этого зачастую выпускаются различные модификации одного и того же товара.

Диверсификация цен заключается в том, что продавец устанавливает разные цены для различных категорий потребителей. Цены могут быть диверсифицированы следующим образом:

Учитывая доход покупателей. К примеру, менее обеспеченной аудитории предлагаются скидки на продукцию масс-маркета.
В зависимости от объема приобретаемых товаров или услуг. Так, при покупке большого объема продукции потребителю зачастую предлагается скидка. Как известно, оптом дешевле.
В зависимости от категории продукции. На товары, которые считаются более престижными, цены повышаются.
Учитывая время выхода на рынок и жизненный цикл товара. К примеру, на новый товар на рынке может быть сделана наценка, а когда он становится морально устаревшим, то делается скидка. При других маркетинговых стратегиях скидка может быть сделана как раз на новый товар.

Независимо от этого, диверсификация цен в конечном итоге направлена на увеличение уровня продаж.

Какие существуют виды диверсификации

Есть как минимум четыре вида диверсификации:

1. Диверсификация по классам активов

В инвестиционном портфеле следует использовать не только акции, но и облигации, и биржевые товары.

Каждый класс активов уникален: акции, несмотря на высокую волатильность, позволяют инвесторам зарабатывать на экономическом росте, обеспечивают долгосрочный прирост капитала, а также предоставляют эффективную долгосрочную защиту от инфляции.

Облигации и другие долговые инструменты способны обеспечивать текущий поток доходов, но не могут защитить от неожиданного роста цен.

Активы, которые защищают инвесторов от инфляции в условиях как умеренного, так и высокого роста цен, включают в себя:

государственные облигации, индексируемые по уровню инфляции (FXTP, FXIP),
недвижимость,
сырье или биржевые товары, например золото (FXGD).

Вывод: в портфеле должны быть представлены различные классы активов — акции, облигации, биржевые товары. Это позволит инвестору извлечь выгоду от полезных свойств каждого из них и минимизировать риски.

2. Диверсификация по странам

Ключевой аргумент в пользу страновой диверсификации — неравномерность, цикличность экономических процессов. Те страны, которые сейчас развиваются активнее других, через несколько лет могут уступить первенство. Увидеть, как примерно раз в 15 лет сменяются лидеры, можно, изучив динамику американского рынка (FXUS) и развитых рынков без США (FXDM). Вот их историческое сравнение:

Динамика индексов MSCI USA Index, MSCI World ex US Index, 1970–2021 годы

Доли стран в глобальной экономике (1899 и 2021 годы)

Вывод: инвесторы, как бы они ни хотели, не могут предсказать будущее, поэтому важно использовать широкую страновую диверсификацию.

3. Диверсификация по отраслям

Отраслевое распределение активов также важно для долгосрочного инвестора. Преобладание одного сектора в портфеле накладывает дополнительные риски

Например, если инвестор вкладывается только в компании игровой индустрии (FXES), он подвергает себя специфическим рискам этой отрасли. Их можно избежать, скажем, с помощью добавления акций широкого рынка.

Отраслевое распределение фондов FinEx ETF можно найти на главных страницах с информацией по каждому фонду.

Сейчас существенную долю мирового распределения занимает IT-сектор, но это не значит, что он всегда будет оставаться доминирующим. Если бы в 1900 году вы вложили все ваши средства в ж/д транспорт США (самая перспективная индустрия на тот момент), то к 2021 году потеряли бы значительную часть сбережений.

Отраслевое распределение экономик США и Великобритании в 1900 и 2021 годы

Вывод: распределение по отраслям так же изменчиво, как и экономическое развитие стран. Делать ставку лишь на один сектор — нерационально.

4. Диверсификация по валюте

Инвесторы могут улучшить диверсификацию за счет ценных бумаг, номинированных в различных валютах, каждая из которых ведет себя независимо от цены акций. Различные рынки и валюты могут реагировать на рыночные циклы и мировые события по-разному в разное время и в разной степени.

В периоды ослабления доллара США наличие в портфеле активов в других валютах может защитить инвестора от потери покупательной способности доллара и повысить доходность инвестиций.

Индекс доллара США и его рыночные циклы, 1980–2020 годы

Вывод: если активы внутри фонда номинированы в разных валютах — вы дополнительно защищаете себя от риска девальвации.

Диверсификация рисков

Тем не менее, говоря о диверсифицированном инвестиционном портфеле, нельзя ожидать, чтобы его результаты были слишком впечатляющими.

Основная цель диверсификации инвестиционного портфеля – это уменьшение общего риска не в ущерб прибыльности. В то же время прибыльность инвестиций является лишь второстепенной задачей.

Смысл диверсификации рисков в том, чтобы опасность, угрожающая одной части бизнеса или одному из активов, не затронула другие части. Чем меньше пересекаются наши сегменты в различных зонах риска, тем больше безопасность.

Составление инвестиционного портфеля из активов с некоррелированными результатами уменьшает риск, поскольку в то время, как прибыль на один актив падает, на другой она, скорее всего, растет.

Рассмотрим вариант с ценными бумагами. Можно утверждать, что, вкладывая в акции, мы вносим вклад в рост экономики, однако если экономика переходит в рецессию, цены большинства акций претерпевают корректировку. В такие моменты могут выручить облигации, на которые начисляются постоянные проценты.

Но что делать, если внезапно начинает расти инфляция, происходит девальвация валют, резко подскакивает цена на нефть или в определенной части света происходит военный конфликт? В таких случаях обладание одними лишь акциями и облигациями – не лучшая альтернатива.

Скажем, при росте инфляции реальная прибыльность облигаций чаще всего отрицательная, акции не дают оптимальной страховки от резкого повышения цен, однако если мы выделим определенную часть инвестиционного портфеля на недвижимое имущество, сырье или золото, то можно ожидать более благоприятных результатов.

В качестве другого примера можно взять повышение цен на топливо. Очень часто это отрицательно сказывается на доходности компаний, поскольку увеличиваются транспортные и другие расходы, в результате чего цены на акции этих предприятий также падают. Но если в инвестиционном портфеле присутствуют энергоносители, то их подорожание порождает противовес отрицательному изменению цен на акции транспортных компаний.

Наконец, в тех ситуациях, когда появляются мысли о крахе финансовой системы, обесценивании валюты или подобных катаклизмах на рынках, большинство инвесторов направляет средства в золото с целью диверсификации.

Плюсы и минусы диверсификации

В процессе изучения методов и стратегий диверсификации может показаться, что она всегда является правильным решением, позволяющим вывести производство на новый рынок сбыта, минимизировать риски и даже получить еще большую прибыль за счёт успешной борьбы с конкурентами. Говоря об основных плюсах диверсификации, здесь можно выделить следующее:

Исключение убыточного для производства исхода событий, который негативно отразятся на всём пакете активов;
Возможность защитить капитал компании от возможного кризиса и его последствий.
Эффективное использование средств организацией или физическими лицами;
Повышение уровня конкурентоспособности в своей сфере деятельности;
Предоставление широкого выбора услуг, активов или продукции. Это означает, что у инвестора не возникает трудностей в выборе сферы, на которую ему необходимо ориентироваться в будущем;
Расширение рынка сбыта производимой продукции;
В случае необходимости, компания может приостановить свою деятельность в той сфере, которую она считает невыгодной или неактуальной для себя;
Повышение уровня кредитоспособности.

Несмотря на большое количество преимуществ диверсификации, она обладает рядом недостатков. Самые существенные из них это:

Адекватно оценить перспективу деятельности компании в одной из новых для неё сфер можно только в долгосрочном периоде. Для этого придётся провести большую работу. Кроме этого, каждый из специалистов должен обладать соответствующим опытом и знаниями;
Для успешного проведения диверсификации, компании придётся потратить достаточно много денег. Когда речь идёт о стратегическом успехе, положительного эффекта можно добиться исключительно в больших масштабах;
В штате компании должны присутствовать специалисты, обладающие знаниями в той сфере деятельности, которая оказалась более приемлемой в рамках диверсификации. В противном случае их придётся нанимать или обучать. Например, если эксперты компании хорошо разбираются в ценных бумагах и работе с другими активами, рынок недвижимости может оказаться для них более сложным и на его изучение придётся потратить достаточно много времени;
Чтобы успешно завоёвывать новые рынки, предприятию придется тратить время и деньги на внедрение новых технологий.

Во избежание проблем на каждом из этапов диверсификации, руководство компании должно понимать, что одна из главных задач в момент перехода в новую сферу деятельности, это создание прибыльной сети сбыта. Имея в штате разносторонне развитых и опытных сотрудников, компания может рассчитывать на многоцелевое применение имеющихся в наличии ресурсов.

Типы диверсификации

Выделяют следующие типы диверсификации:

Производства. В таком случае предприятие увеличивает количество видов выпускаемых изделий. Для этого покупают новую технику, сырьё, принимают на работу дополнительных специалистов. Пример: фабрика по производству текстильного полотна открывает цех пошива готовых изделий.
Продукции. Организация расширяет ассортимент товаров или услуг с целью охватить новых клиентов. К примеру, кондитерская фабрика, специализировавшаяся на зефире и пастиле, открывает конфетный цех.
Цен. Компания разрабатывает новую стратегию ценообразования и производит товары нескольких ценовых категорий. Цель — охватить как можно больше потребителей с разным уровнем доходов.
Бизнеса. Довольно сложный метод, предполагающий, что организация вложит средства в направление, не связанное с её основной деятельностью. Например, компания, оказывающая бухгалтерские услуги, покупает акции на ценном рынке.
Капитала. Необходима для предупреждения потери всех средств в результате экономического кризиса. При диверсификации капитала все сбережения, не востребованные в обороте, распределяют по нескольким счётам, покупают на них акции или драгоценные металлы.

Таким образом, диверсификация деятельности — это метод вывести компанию на более высокий уровень развития и предупредить/преодолеть кризис. Она помогает спланировать бизнес таким образом, чтобы избежать убытков и увеличить прибыль. Расширение производства, освоение смежных или абсолютно иных отраслей помогает компании удерживаться на рынке, конкурировать и зарабатывать даже в неблагоприятных условиях.

Диверсификация производства

Самая распространенная разновидность диверсификации связана с производственной деятельностью. К ней относится много методов, но все они так или иначе связаны с расширением производства, выходом на новые рынки, ориентацией на новых потребителей. Диверсификация товара может являться составной частью этого процесса.

Расширение производства может обходиться компании дорого: покупка новой техники и материалов, переобучение персонала. Но это неизбежный этап в развитии любого бизнеса, нацеленного на увеличении прибыли. Интересно, что многие предприниматели, не зная сам термин «диверсификация», используют его на практике.

Варианты диверсификации производства:

покупка нового оборудования;
запуск нового цеха/технологической линии;
расширение ассортимента без покупки новой техники;
изготовление новой продукции, оказание других услуг;
поиск альтернативных вариантов производства товаров.

Цель диверсификации состоит в увеличении прибыли и компенсации потенциальных убытков

Диверсификация рисков

Что понимается под диверсификацией рисков? Как правило, это разделение вкладов/инвестиций по разным направлениям с целью предотвратить убытки. При таком методе подразумевается, что одно из новых направлений может оказаться неудачным и не принести ожидаемой прибыли. Чтобы компенсировать его негативные последствия, организация заблаговременно создаёт (или продолжает) ещё одно направление работы, которое прогнозируется как более прибыльное.

Такой же метод применяется, когда закупают акции и ценные бумаги, открывают валютные вклады, инвестируют в проекты. Цель аналогичная: заработать, но предотвратить убытки от неудачных вложений. Диверсификация рисков необходима на любом этапе развития бизнеса, даже на начальном. Чем больше рисков сумеет разделить предприниматель, чем грамотнее спланирует компенсацию одной неудачи успехом в другой отрасли, тем больше будет его доход.

Диверсификация экономики

Диверсификация экономики — это экономическая модель, при которой страна получает доход из разных сфер бизнеса, т.е. должны быть равномерно развиты различные отрасли экономики.

Когда речь идет об экономике целого государства, диверсификация является таким же обязательным условием для стабильного развития и процветания, как и в случае с обособленным бизнесом.

Особенно это актуально для стран, зацикленных на одном или нескольких видах промышленной деятельности. Например, в России экономика в основном держится на нефтедобывающей и энергетической отраслях. Поэтому им и выделяется больше всего финансирования.

При этом, например, сфера услуг и сельское хозяйство являются одними из наименее приоритетных направлений. А теперь представьте, что будет если добыча нефти и газа резко перестанет приносить доход? Сможет ли РФ найти необходимые ресурсы в других отраслях, которые все это время развивались очень слабо или вообще не развивались? Очевидно, что если эта ситуация произойдет в настоящий момент, то последствия для российской экономики будут катастрофическими.

??
Чтобы устранить риски возникновения подобных сценариев и построить стабильно растущую экономику, государство должно применять стратегии диверсификации и заниматься развитием многих отраслей, в том числе тех, которые могут стать полезными в перспективе.

Кроме того, нужно оказывать поддержку малому и среднему бизнесу, а также увеличивать товарооборот на международных рынках, в том числе за счет увеличения ассортимента производимой продукции.

Виды диверсификации

Диверсификация бывает и в реальном секторе. Диверсификация делится на такие виды:

Связанная

Связанная диверсификация подразумевает расширение сфер деятельности бизнеса. Она предполагает организацию более тесных связей между частями бизнеса. Этот метод ещё называют концентрической диверсификацией.

Связанная горизонтальная

Стратегия горизонтальной диверсификации означает расширение линейки продукции, которая подобна той, что уже выпускается, увеличение ассортимента товаров.

При этом варианте развития бизнеса собственникам, чтобы развивать бизнес дальше, не требуется проводить замены оборудования. Горизонтальной называют диверсификацию, когда происходит расширение ассортимента, захватываются дополнительные ниши на потребительском рынке. Если планируемое расширение производственных мощностей более масштабно, то закупаются новые станки, происходит выход на новые территориальные рынки или же организуется выпуск продукции в филиалах. Ещё один пример горизонтальной диверсификации — приобретение фирм того же профиля в других регионах или городах.

Связанная вертикальная

Стратегия предполагает выстраивание производственной цепочки под единым контролем. Самый яркий пример вертикальной диверсификации — вертикально интегрированные компании, образованные в России при приватизации советского топливно-энергетического комплекса. Они включают скважины, где добывают нефть, нефтеперерабатывающие заводы, нефтебазы (оптовое торговое звено), сети АЗС (розничная продажа бензина).

Другим примером вертикальной стратегии можно назвать ситуацию, когда компания больше не реализует свои товары через посредников, а открывает собственные магазины.

Таким образом, вертикальная означает, что в единые холдинги объедены все звенья рыночной цепочки: от сырья до продажи конечному потребителю.

Несвязанная

Несвязанная диверсификация — это направление владельцем компании (или самой компанией) средств в отрасли, не связанные с основной деятельностью. Если применяются эти методы, масштаб бизнеса в общем растёт, но возникает риск потери эффективности управления, а иногда и риски банкротства.

Когда нужно применять диверсификацию?

Давайте определимся, когда стоит применять диверсификацию.

Применять разделение инвестиционного портфеля на множество направлений следует с самого начала деятельности, когда вы только решили, что начнете или попробуете инвестиции. Поначалу это покажется очень трудным занятием для вас, но поймите, без этого никак и на самом деле разобраться будет легко уже через несколько раз.

Обязательно необходимо применять диверсификацию, если вы не хотите в один прекрасный момент потерять все свои сбережения, которые инвестировали целиком. Когда работаете на рынке инвестиций или форекс, нужно помнить самое главное правило, вкладывать нужно только часть денег, которая не востребованная вами в данный момент и в дальнейшем. Никогда не нужно брать кредит, о них писал здесь, не нужно продавать квартиру или машину.

Одним из вариантов является копирование портфелей успешных инвесторов, этот вариант хорошо подойдет для новичков, но нужно еще уметь находить таких инвесторов, не все показывают свои результаты работы.

Постарайтесь вливаться в тусовку, общайтесь, знакомьтесь, спрашивайте у людей, куда они инвестируют и какую прибыль получают. Куда инвестирую, сам писал здесь, а также всем доступны мои результаты и рекомендации здесь.

Чаще всего с вами поделятся информацией и посоветуют (я в том числе). Тщательно проанализируйте услышанную информацию и примите верное решение! Теперь можно сказать, что вы знаете, что значит диверсификация средств в современном мире.

Причины использования

К числу основных причин, по которым компаниям и инвесторам приходится прибегать к диверсификации, относятся:

Возможность извлечения большей прибыли, чем при простом виде инвестирования.
Дробление фактора риска, между многочисленными (в зависимости от используемой стратегии) инвестиционными инструментами.
Стремление выжить во времена плохой конъюнктуры рынка.
Формирование пула денежных средств, вывести с рынка которые не составляет труда.

Существуют и иные факторы использования диверсификационных стратегий, в частности, компании могут более эффективно проводить расширение производства, сокращать расходы и вовремя реагировать на изменения настроений рынка, чего нельзя сделать при вложении всех средств в единый проект.

Разновидности и типы диверсификации

Существуют следующие типы диверсификации:

Рисков. Как говорилось выше, диверсификация в целом является одним из способов снижения инвестиционных и других рисков. Здесь речь идёт о стратегии для исключения банкротства в случае потери средств в одной из сфер деятельности компании или инвестора, а также увеличения вероятности получения прибыли;
Конгломератная. Означает расширение ассортимента. Речь может идти о такой продукции, которая не имеет никакого отношения к основной деятельности компании. Например, если завод выпускает продукты питания, и на каком-то из этапов руководство решает заняться производством посуды, это сложно назвать диверсификацией. Для снижения рисков потери средств в данной сфере, целесообразнее заняться выпуском одежды (что такое конгломерат);
Активов. Это означает приобретение какого-либо имущества, благодаря чему в будущем можно будет получить доход от его реализации или использования;
Экономики. В данном случае говорится о государстве. Например, на данном этапе развития, Россия позиционируется как сырьевая страна. Если речь пойдет о диверсификации, скорее всего, руководство будет ориентировано на внутреннее производство. Таким образом, у стран-партнеров начнёт появляться готовая продукция от российского производителя;
Производства. Практически любое предприятие может изменить сферу деятельности, в то же время, появляется всё больше конкурентов, а рынок сбыта терпит изменения. В такой ситуации расширение сферы деятельности поможет избежать потери всего капитала;
Деятельности. Означает расширение сферы влияния, а также собственных интересов;
Инвестиций. Если инвестор до этого момента вкладывал свои средства только в покупку акций, теперь он решает начать получать доход с рынка драгоценных камней или металлов;
Бизнеса. Речь может идти об освоение новых сфер или укреплении и расширение бизнеса на региональном уровне;
Инвестиционного портфеля. Данная разновидность диверсификации означает так называемое «размывание» рисков. Задача инвестора, наполнить портфель различными ценными бумагами.

Также существует 3 разновидности диверсификации, где разделение происходит на фоне отличительных особенностей взаимодействия субъектов:

Связанная. В данном случае речь может идти о производителе, который решает заняться выпуском какой-либо новой продукции. Разновидность данной продукции связана с товаром основного направления. Например, если на данном этапе развития организация занимается производством кетчупа, после диверсификации, она будет также специализироваться на производстве майонезов и соусов;
Связанную диверсификацию можно разделить на два типа:
- Горизонтальная. Это означает, что новый товар будет производиться с помощью ресурсов, которыми уже располагала компания и данная продукция необходима для продаж на внешнем рынке. Например, вспоминая пример выше, фирма, которая производит обувь, после диверсификации начинает изготавливать спортивные тренажеры и в дальнейшем их можно выпустить на рынок под тем же брендом или в случае необходимости под другим;
- Вертикальная. Здесь речь идет о производстве новых изделий с помощью ранее использующейся цепочки производства. Речь может идти об изготовлении такой продукции, которая будет использоваться самой же компанией в личных целях.
Несвязанная. Здесь новое направление производства никак не связано с основным. Например, раннее компания изготавливала только обувь, а теперь ассортимент будет дополнен спортивными тренажерами.

Кроме этого существуют комбинированная диверсификация. Она более популярна, чем предыдущие варианты, так как в данном случае речь идёт об использовании одновременно нескольких инструментов подавление рисков и получения прибыли от альтернативных направлений деятельности компании.

Примеры применения диверсификации при инвестировании

Давайте сделаем выводы и рассмотрим пару примеров, а также дам свои рекомендации, куда стоит инвестировать в этом году для получения максимальной прибыли с минимальными рисками.

При помощи диверсификации вы можете получить прибыли намного больше, чем изначально планировали. Такой исход будет способствовать развитию вас как инвестора, а также увеличивать ваши доходы в дальнейшем.

На данный момент рекомендую обратить внимание на такие проекты:

Высокодоходные проекты

Форек брокеры

Бинарные опционы

Правильный подход к любому делу всегда ценится. Будь то вложения или просто покупка новой вещи — необходимо осознанное и точное решение.

Источник записи:

Методы диверсификации

В процессе диверсификации применяются эти методы:

Адаптация. Этот метод основан на использовании уже существующих ресурсов. Имеющаяся технологическая цепочка адаптируется под расширение ассортимента.
Расширение. Докупается оборудование под производство. Повышается качество организационных процессов. Все это позволяет расширить производство.
Поглощение. Малая организация приобретается крупной организацией. Это наиболее популярный тип диверсификации. Распространенность связана с тем, что этот метод позволяет быстро внедриться на новый рынок.
Слияние. Две компании со схожими характеристиками объединяются друг с другом.
Присоединение. Компания начинает контролироваться другой организацией. Однако оба субъекта продолжают быть независимыми.

К сведению! Метод диверсификации также определяется в соответствии с индивидуальными особенностями производства. При выборе нужно учитывать количество свободных средств, особенности деятельности компании, специфику рынка.