Шаг шестой: анализ рынка

Цели проведения оценки

Существует несколько основных целей, которые провоцируют необходимость проведения оценочных действий:

Повышение эффективности работы

Вполне очевидно, что у каждой компании есть свой потенциал, но управление не всегда является рациональным и грамотным. Именно по этой причине использование специализированной оценки — возможность получить точные данные о том, насколько эффективным является управление на текущий момент времени, и стоит ли его изменить, чтобы в дальнейшем получить более существенные параметры прибыли.

Приобретение-продажа акций

Руководство компании может принять решение о продаже собственных акций с целью привлечения дополнительных финансовых потоков. Проведение оценки позволяет определить целесообразность такого решения. Ведь оценка собственности позволяет корректно рассчитать доли, которые вкладываются в ценные бумаги

Обратите внимание на то, что продажа акций – основной способ реализации бизнеса в целом

Разработка инвестиционных решений

Нередко оценка производится на основании требований инвестора, который желает осуществить процесс вложения личных средств в развитие предпринимательства. Ему нужны конкретные данные о рациональности такого инвестиционного подхода. То есть, посредством произведенной оценки станет понятно, насколько выгодным будет вложение в тот или же иной бизнес.

Реструктуризация

Цель такого предприятия заключается в улучшении качества работы производства. Собственник осуществляет заказ оценки для того, чтобы подобрать оптимальный подход к разработке последующей программы процессов изменения структуры. Повышение эффективности работы основывается на проведении различных мероприятий, к которым относится и вопрос реструктуризации

Очень важно, чтобы предприниматель четко осознавал текущее положение предприятия с целью проработки оптимального способа реструктуризации с минимальными финансовыми вложениями

Разработка плана развития

Чаще всего оценка заказывается именно с целью последующей разработки плата развития. Такие действия осуществить, не имея данных о текущем состоянии компании просто невозможно. Только зная реальную сумму дохода и текущий баланс можно проработать оптимальный план развития.

Характеристика потребителей продукции

Определите, является ли ваш целевой рынок потребительским или промышленным (так называемый рынок B2B – «бизнес для бизнеса»).

Если предлагаемый вами товар или услуга предназначены для конечных потребителей, то приведите их возрастные характеристики, уровень образования, состав семьи, пол, уровень доходов, опишите жизненный стиль, профессиональные занятия, общие потребности, покупательское поведение.

Например:

К целевой аудитории нашей компании относятся мужчины и женщины в возрасте ___ не состоящие в браке (состоящие в браке/ имеющие детей), со средним профессиональным/высшим образованием, с уровнем дохода _____, работающие на условиях полной занятости (частичной занятости/ неработающие/ учащиеся/ пенсионеры).

Они проживают в крупных городах (пригородах/средних и малых городах/районах), как правило, читают ____, слушают____, смотрят____ и часто (периодически/редко) пользуются интернетом.

Способы оценки бизнеса

Помните о том, что сам по себе процесс оценки представляет не только сбор статистических данных, но и составление отчетности на основании бухгалтерской документации. Производится подсчет товаров, определенных запасов на складах, осуществляется достаточно сложная работа по сбору максимально полноценной информации обо всех нюансах работы предприятия. По сути, составление отчета оценки – это глубокая аналитическая работа, на основании которой можно сделать грамотные выводы, касательно состояния бизнеса и пр. Процесс проведения оценки базируется исключительно на основании инновационных методик, которые позволяют рационально использовать время для всестороннего изучения.

Существуют различные способы оценки, способные предоставить данные по четко определенному направлению. Может быть произведен процесс комплексного анализа предприятия, это потребует существенных затрат времени, сил и средств. Такой анализ в определенных случаях является просто необходимым. В других же случаях рациональным является использование четко определенного направления оценки с целью получения конкретных данных, которые необходимы для дальнейшего принятия решений по работе предприятия.

Оценка понесенных затрат

Данный способ предполагает, что оценка производится с точки зрения расходов, которые формировали работу предприятия. Сразу же скажем о том, что данный способ действительно является объективным, показательным, детализированным. Он позволяет четко определить разницу между суммой пассивов и активов компании. Естественно, процедура осуществления данных действий является достаточно сложной. Все дело в том, что к активам относят оборотные и внеоборотные средства, что же касается пассивов, то рассматриваются краткосрочные расходы и кредиты. Метод используется чаще всего в процессе проведения оценки только созданных предприятий.

Суммарная стоимость активов

Такой способ чаще всего используют крупные производства, а также владельцы недвижимости коммерческого типа, речь идет именно о дорогостоящих вариантах. В процессе проведения процедуры оцениваются различные параметры

Очень важно заметить, что в проведении капитализации предприятия такие действия являются необходимыми

Оценка по аналогам отраслевого типа

В данном случае процедура основывается на данных, которые касаются продажи или же приобретения подобных организаций, производств, компаний. Очень важным аспектом выступает то, что метод понятный и простой, но он основан на анализе специфики оцениваемой компании. Также в расчет берутся реалии экономического формата. Метод имеет неоспоримое преимущество — оценка основана на реальных, фактических данных, которые определяют объективную информацию по ситуации на рынке продаж. Существуют и минусы. Данный анализ сравнительного типа не всегда позволяет четко определить все нюансы перспектив развития бизнеса. Также отметим, что в процессе проведения действий по оценке используются параметры усредненного типа. То есть, получается конкурентный результат, но он не является четко детализированным.

Прогноз денежных потоков

Данный вариант оценки основан на изучении долгосрочных перспектив. То есть, специалисты осуществляют процесс анализа текущей деятельности, производят ряд действий по расчету предполагаемой прибыли в дальнейшем. После чего, осуществляется грамотная оценка рентабельности дальнейших инвестиций в бизнес. Другими словами, определяется, насколько перспективным является предприятие на текущий момент времени, и нужно ли в него инвестировать средства для развития. Проецируется анализ конкретности, грамотности ведения дел и пр., с целью получения точных данных о том, какие именно перспективы у компании могут быть сформированы в дальнейшем.

Каждый способ имеет свои определенные особенности и нюансы. Естественно, выбор способа зависит от целей, которые ставит перед оценочной компанией собственник. Кроме всего прочего, он формируется на основании текущего положения компании. Глупо производить процесс анализа денежных потоков, если на текущий момент времени компания находится в стадии банкротства и нет шансов на получение инвестиций. То есть, оздоровление может быть возможным, но оно не может быть произведено по причине отсутствия финансовых возможностей.

Шаг 3. Оцениваем динамику спроса и предложения

Спрос — то, сколько люди готовы покупать. Предложение — то, сколько компании или люди готовы продать. Оценивать их нужно, чтобы понять, есть ли место на рынке для вашего продукта.

Самый простой способ оценить спрос — использовать «Яндекс.Вордстат». Выбираете ваш регион и указываете основные запросы, по которым люди могут искать ваш продукт. Если будете доставлять товары по всей стране или оказывать услуги так же, регион можно не выбирать. В нашем примере спрос есть — небольшое число людей искали услугу в «Яндексе».

Бывает, что продукт новый и запросов под него еще нет. Тогда нужно исходить от проблемы, которую он решает. Посмотрите, как часто люди обращаются с ней к поисковой системе, и сделайте выводы.

Оценить динамику спроса можно тоже в «Вордстате». Нажимаете на вкладку «История запросов» и видите, как меняется спрос в течение года.

Бывает, что потенциальные клиенты сами заявляют о своих потребностях, и спрос очевиден. Но даже в такой ситуации нужно анализировать рынок. О своем опыте нам рассказал Роман Горбачев, директор и основатель брендингового агентства «Логомашина»:

Для оценки предложения нужно найти конкурентов. И ответить на вопросы:

• Сколько всего конкурентов на рынке и кто это — люди или компании?
• Какие продукты они предлагают?
• По каким ценам?
• На что делают упор в описании продуктов?
• Какие у них сильные и слабые стороны?

Для оценки рынка важно знать число конкурентов и то, какую долю они занимают. Все остальное нужно для маркетинга — эти знания помогут составить сильное УТП

Найти конкурентов можно в поисковых системах и справочниках — например, на «Яндекс.Картах». Дальше можно попробовать найти их финансовые отчеты. Еще можно оценить долю по косвенным признакам: например, сравнить число подписчиков в соцсетях и проверить сайты в сервисах, которые оценивают посещаемость.

В нашем случае нашлись только частные объявления. Только на «Авито» есть 45 объявлений. Отследить долю можно по числу их просмотров и добавлений в «Избранное», а цены указаны в тексте.

Оценить динамику предложения можно, если посмотреть, как оно менялось за несколько лет. Сколько новых объявлений или компаний появилось, выросли ли цены, какие новые услуги стали предлагать клиентам.

Идеальная ситуация — когда спрос растет, а предложение снижается. Но на практике такое почти не встречается. Главное, чтобы на одного покупателя не приходилось пять продавцов — в условиях такой конкуренции стартовать будет очень сложно.

Пошаговая инструкция оценки бизнеса

Как только предприниматель осознал, что самостоятельный процесс оценки хоть и возможен, но не предоставляет конкретных данных, отчетных документов, которые могут быть использованы в качестве официальных, возникает вопрос, как же произвести все процессы быстро и получить желаемый результат. Мы предлагаем пошаговую инструкцию, посредством которой вы сможете выполнить все необходимые действия правильно и грамотно:

Шаг 1: Выбор компании

Предложений в данной сфере очень много. Вы должны в полной мере осознавать, что выбор оценщика – самый важный процесс процедуры. Конечный результат во многом будет зависеть именно от такого аспекта. Соответственно, рекомендуется осуществить процесс анализа на основании наличия опыта работы, использования технологий и методик инновационного значения, наличие интернет ресурса, а также наличия партнеров, которые могут предоставить отзыв о работе оценщика.

Отметим, что опытные специалисты данной сферы деятельности имеют весьма значительные аспекты востребованности. Они способны предоставлять услуги на высшем уровне и по сравнительно доступной цене. Это значит, что нужно просто осуществить процедуру оценки всех перечисленных критериев, на основании чего вы сможете сделать грамотный и продуманный выбор.

Шаг 2: Вопрос документации

Процесс оценки потребует сбора пакета необходимой документации. Список документов, которые придется предоставить специалистам будет предоставлен вам в процессе консультации с оценочной компании. Рекомендуется осуществить процесс подготовки всех документов заранее, это позволит получить перспективы экономии времени.

Шаг 3: Выбор модели оценки

Естественно заказчик самостоятельно определяет цели, для которых производится оценка. Например, планируется проведение процедуры ликвидации, и чтобы получить обоснования, предприниматель желает получить точные данные о состоянии объекта. Ведь нередко оздоровительные мероприятия способны стать основой восстановления былого успеха. Поэтому, оценочной компании ставятся четко определенные цели, на основании которых в дальнейшем осуществляется процесс мероприятий, которые определяют способы, использование которых позволит ответить на основные вопросы, а также определяются конечные сроки завершения всех манипуляций.

Шаг 4: Проведение процесса исследования

В первую очередь оценочная компания осуществляет процесс анализа ситуации на четко определенном, отраслевом сегменте рынка. В данном случае формируется определение трендов, перспектив направления бизнеса, перспектив компании в целом, устанавливаются актуальные рыночные цены. Такое исследование является крайне важным, так как позволяет получить объективную информацию по четко определенному направлению.

Шаг 5: Анализ рисков

Важный этап проведения оценочных мероприятий. На основании данного анализа в дальнейшем формируется четкое определение всех рисков, которые сочетаются с четко определенным бизнесом. Все сведения, которые получены в результате изучения и исследования непременно должны быть внесены в общую отчетную документацию.

Шаг 6: Изучение потенциала

Естественно данный аспект имеет очень важное значение. специалисты оценочной компании производят ряд действий, на основании которых в дальнейшем можно четко определить все перспективы развития бизнеса

Знание потенциала позволяет определиться с возможностями дальнейшего развития или же осуществления ликвидационных действий.

Шаг 7: Формирование отчета

Финальная стадия процедуры – составление специализированного отчета итогового формата. Данный документ разбивается на определенные позиции, содержит в себе детализированные данные в виде цифр по различным направлениям исследования, включает в себя разнообразные выводы аналитического характера. Данный документ имеет официальную силу, закрепляется реквизитами компании, которая осуществляла оценочные мероприятия.

Безопасное и качественное проведение оценочных работ основывается исключительно на грамотном выборе компании, которая все действия выполнит на профессиональном уровне, а осуществлять процедуру оценки будут квалифицированные и опытные специалисты.

Емкость рынка бывает разной

В общемировой практике выделяют 3 вида емкости рынка: фактическая, потенциальная и доступная. Каждый вид емкости рынка можно рассчитать в различных единицах измерения: Тв натуральном выражении (в штуках), в стоимостном выражении (в рублях), в объеме товара (в литрах, килограммах и т.п.).

Дадим краткое описание каждому виду емкости рынка.

Потенциальная

Потенциальная емкость рынка – размер рынка, основанный на максимальном уровне развития спроса на товар или услугу среди потребителей. Максимальный уровень спроса означает, что культура использования продукта достигла своего максимума: потребители максимально часто потребляют продукт и постоянно его используют. Потенциальная емкость рынка — это максимально возможный объем рынка, который определяется из расчета, что все потенциальные потребители знают и пользуются товарной категорией.

Фактическая

Фактическая или реальная емкость рынка – размер рынка, основанный на текущем уровне развития спроса на товар или услугу среди населения. Фактическая емкость рынка определяется на основании текущего уровня знания, потребления и использования товара среди потребителей.

Доступная

Доступная емкость рынка – размер рынка, на который может претендовать компания с имеющимся у нее товаром и его характеристиками (дистрибуция, цена, аудитория) или уровень спроса, который способна удовлетворить компания с имеющимися у нее ресурсами. Другими словами, рассчитывая доступную емкость рынка, компания сужает фактический объем рынка, рассматривая в качестве потенциальных покупателей не всех потребителей рынка, а только тех, кто удовлетворяет ее критериям целевой аудитории.

Небольшой пример разных видов объема рынка

Представим, что компания работает на рынке электрических зубных щеток. Как определить критерии, по которым компании рассчитывать размер потенциального, фактического и доступного объема рынка? Разберем подробно.

Потенциальный объем рынка компания должна рассчитывать на основании следующих предположений (ниже перечислены предположения от производителя, которые лягут в основу расчета потенциального объема рынка; вы можете заложить в расчете свои предположения, которые отражают ваши текущие задачи оценки):

• Все потенциальные потребители зубных щеток используют «электрические зубные щетки», противопоставляя их обычным мануальным щеткам.
• Все потребители покупают щетки в соответствии с рекомендуемой производителем частотой: то есть меняют их регулярно, через 1 месяц использования.
• Средняя цена на щетку соответствует текущей средней цене производителя.

Для оценки фактической доли рынка, компания должна учитывать сложившуюся культуру потребления товара (электрических зубных щеток) на целевом рынке. Для этого она проводит опрос среди всех потенциальных потребителей рынка и уточняет следующие показатели:

• Текущий уровень потребления категории «электрические зубные щетки» среди населения или Какой % всех потенциальных потребителей рынка использует этот вид щеток? Данный показатель носит название «пенетрация категории».
• Текущую частоту покупки электрических зубных щеток или Сколько раз в год те покупатели, кто пользуется электрическими зубными щетками, покупает их?
• Текущую среднюю цену покупки электрических зубных щеток.

Для оценки доступной емкости рынка, компания уточняет показатели не для всей аудитории рынка, а только для своего целевого сегмента, которым, например, является молодые потребители в возрасте 20-40 лет.

Что такое оценка бизнеса и когда она нужна

Следует помнить о том, что любой бизнес, не зависимо от его текущего уровня, стремится к активному развитию в дальнейшем. Вполне очевидно, что существует серьезная конкуренция, различные нюансы, которые могут иметь критическое значение. Правильно оценить свои перспективы можно исключительно в том случае, если предприниматель будет иметь четкие, конкретные данные о положении дел на текущий момент времени. Соответственно, нужно иметь на руках реальные данные, которые позволят грамотно и правильно проработать стратегию последующего развития.

Оценка в такой ситуации является просто необходимой, так как она позволяет получить реальную картину состояния активов, а также потенциала. Оценка производится детально и грамотно, составляется специализированная отчетная документация, изучение которой позволяет предпринимателю грамотно отнестись к последующим перспективами возможного развития, и грамотно подобрать варианты данных развития на основе полученных данных.

Процедура оценки бизнеса направлена на осуществление действий по изучению различных данных, что провоцирует возможность рассчитать рыночную стоимость предприятия с учетом его текущего положения на текущий момент времени. Также производится процесс оценки эффективности процесса извлечения прибыли. Именно такие данные в дальнейшем ложатся в основу проработки стратегии развития. кроме всего прочего, оцениваются данные о стабильности производства, делаются выводы о перспективах коммерческой деятельности.

Когда требуется оценка?

• При необходимости осуществить полную реализацию объекта, акций или же долей. Посредством оценки формируется точная стоимость, которая позволяет назвать объективную цену за весь бизнес;
• При желании сдать бизнес в аренду, или же при разработке определенных инвестиционных направлений для получения более существенной прибыли и новых возможностей;
• Когда требуется проведение переоценки фондов, или же при необходимости осуществить процедуру реорганизации различных форматов;
• В случае, если компания перестала приносить прибыль, есть вероятность прекращения деятельности, ликвидации или же банкротства. Данные оценочных компаний в таком случае являются просто необходимыми;
• Когда компания осуществила выпуск акций, произошел процесс смены руководства, изменение формата, требуется проведение некой оптимизации рабочей деятельности;
• Когда активы передаются в залог с целью получения определенного кредита или же суммы инвестирования на развитие бизнеса;
• В случае передачи долей в капитал уставного типа холдинга более крупных размеров и при страховании.

Ситуаций, когда требуется проведение профессиональной оценки существует довольно много. Основная цель проведения процедуры – получение отчета о проведении грамотного и всестороннего анализа эффективности финансового плана четко определенного предприятия, как исключительного средства получения прибыли.

Мероприятие производится на основании заявления заинтересованных лиц, которые желают получить всеобъемлющие знания по вопросу состояния своего бизнеса, а также хотят получить информацию о том, какие перспективы получения прибыли будут в дальнейшем. В определенных случаях могут быть поставлены дополнительные вопросы, например, стоит ли осуществлять процесс реорганизации или же лучше просто ликвидировать предприятие, нужно ли привлекать новых инвесторов и пр.

Стоимость бизнеса – это весьма серьезный показатель, который определяет эффективность и успешность работы предприятия или же компании. Сразу же скажем о том, что рыночная стоимость складывается из активов, а также пассивов. В расчет берется ценность кадров и преимущества конкурентного типа. Также осуществляется оценка доходности за четко определенный период существования компании.

Нередко возникает вопрос, можно ли произвести все перечисленные действия самостоятельно, с целью получения ответа на все поставленные вопросы и минимизации своих расходов. К сожалению, самостоятельная оценка практически невозможна, так как сам процесс требует глубоких знаний, умений правильно составлять аналитические таблицы, проводить ряд мероприятий по оценке состояния активов, пассивов и пр. Тут лучше всего осуществить процесс выбора компании, которая сможет сделать все действия профессионально и качественно. Еще один нюанс, произвести процедуру оценки можно и самостоятельно, тем не менее, полученные данные не будут иметь официального статуса, и не могут рассматриваться полноценным аргументом в принятии определенных решений.

Советы по выбору компании для оценки бизнеса

Мы рекомендуем дополнительно ознакомиться с советами и рекомендациями по выбору компании оценочного типа:

Выбирать нужно исключительно посредством детального изучения

В интернете есть немало информации, опираясь на которую можно получить нужные сведения;
Обратите внимание на форумы, где можно найти отзывы тех клиентов, которые уже сотрудничали с компанией и могут рассказать обо всех нюансах, позитивных и негативных моментах;
Откажитесь от сотрудничества с организациями, которые не имеют представительского ресурса. Сегодня весь бизнес базируется на интернете

И если сайта у компании нет, это говорит о многом;
Не нужно отдавать предпочтение тем компаниям, которые предоставляют самые низкие параметры цены. Стоимость определяет качество. Работа опытных профессионалов с высоким уровнем квалификации просто не может стоить дешево;

Вполне очевидно, что нужно предварительно посетить компанию и поговорить лично с представителем. Это поможет вам получить детализированную консультацию по вопросу сотрудничества, а также поможет вам грамотно подобрать лучшие варианты, способные всецело вас удовлетворить;
Взаимодействие с оценочной организацией основывается исключительно на подписании договора сотрудничества. Если по каким-то причинам вам отказывают в составлении данного документа, то от таких услуг сразу же нужно отказываться

При составлении договора обратите внимание на все важные моменты и нюансы.